"The Big Short"-Investor macht Tabula rasa: So hat Michael Burry im 3. Quartal 2023 investiert

Im Rahmen des 13F-Formulars müssen institutionelle Anleger, deren verwaltetes Vermögen 100 Millionen US-Dollar übersteigt, ihre Beteiligungen vierteljährlich bei der US-Börsenaufsicht Securities and Exchange Commission (SEC) einreichen. Dies gilt auch für Michael Burry.

Hedgefonds Scion Asset Management erneut komplett umgestellt

Nachdem der Starinvestor seinen Hedgefonds Scion Asset Management bereits im zweiten Quartal 2023 grundlegend umgebaut hat, machte der durch seine Shortwette gegen den US-Immobilienmarkt bekannt gewordene Börsenkenner auch im dritten Jahresviertel Tabula rasa. So schmiss der "The Big Short"-Investor einige Positionen komplett aus dem Depot und holte sich Aktien einiger Unternehmen ganz neu ins Portfolio. Lediglich eine bestehende Beteiligungen hielt er im Depot, wobei es auch bei dieser zu erheblichen Anpassungen kam: Stellantis.

Fokus auf Verkaufsoptionen

Insgesamt war das Portfolio der Börsengrösse am Ende des Quartals 237,971 Millionen US-Dollar wert. Hierbei inkludiert sind auch Put-Optionen auf Trusts, die den Grossteil des Depotwerts ausmachten: So holte sich Burry im vergangenen Quartal neu jeweils 100'000 Verkaufsoptionen für den iShares MSCI Global Semiconductors ETF und für die Aktien von Booking in den Hedgefonds. Diese beiden Optionspakete waren Ende September 47,365 Millionen US-Dollar bzw. 7,710 Millionen US-Dollar wert und nahmen damit 47,86 Prozent respektive 7,79 Prozent aller Beteiligungen des Grossmeisters ein. Lediglich die restlichen 44,35 Prozent entfielen auf Aktien.

Burry verringerte sein Investitionsvolumen zwischen Juli und September somit erheblich, belief sich der Wert seines Depots am Ende des Vorquartals doch noch auf 1,737 Milliarden US-Dollar. Zuletzt war Burry denn auch wachsender Kritik ausgesetzt. So wuchs die Anzahl von Experten, die den notorischen Short-Wetten Burrys eher wenig Aussicht auf Erfolg bescheinigen.

Das folgende Ranking umfasst nur reine Aktienbeteiligungen. Das waren im dritten Quartal 2023 die Top 10-Aktien im Burry-Depot, gewichtet nach prozentualem Anteil. Stand der Daten ist der 30. September 2023.

Redaktion finanzen.ch